近日，港交所披露信息顯示，四川宜賓市商業銀行向港交所遞交招股書，擬在香港主板掛牌上市。

　　據了解，這是宜賓市商業銀行第三次遞表申請，此前該行于2023年6月30日、2024年3月28日的遞表申請都已失效。

　　三度遞交IPO申請

　　港交所向來是內地中小銀行謀求上市的主陣地。

　　近日，宜賓市商業銀行于年內第三次向港交所遞表，再度沖刺IPO。1月18日，中國證監會發布關于宜賓市商業銀行赴港發行上市備案通知書。備案信息顯示，該行擬發行不超過14.95億股上市普通股，并在香港聯合交易所上市。

　　宜賓市商業銀行最新招股說明書顯示，截至2024年6月30日，宜賓市商業銀行資產規模突破1000億元，達到1001.93億元，較年初增長7.2%，由此邁入“千億級”城商行行列。

　　經營業績方面，2024年上半年，宜賓市商業銀行實現營業收入10.78億元，同比增長0.20%；凈利潤2.62億元，同比增長2.87%。

　　因其具有知名酒企和地方財政這一強大的股東背景，宜賓市商業銀行的舉動備受關注。

　　股東信息顯示，截至今年6月末，四川省宜賓五糧液（000858）集團、宜賓市財政局、宜賓市翠屏區財政局、宜賓市南溪區財政局分別直接持股該行19.99%、19.987%、19.98%、16.94%。其中，五糧液集團為宜賓市商業銀行的第一大股東。

　　事實上，不只是宜賓市商業銀行，還有更多中小銀行等待排隊上市。

　　數據顯示，當前正在申請A股上市的銀行有5家，包括湖州銀行、江蘇昆山農商行、湖北銀行、重慶三峽銀行以及江蘇大豐農商行。而在2022年1月蘭州銀行（001227）上市后，暫無銀行成功登陸A股。

　　此前，另有一家銀行在A股上市未果，轉而調整計劃進軍港股。2019年9月，新疆銀保監局批復同意匯和銀行赴港上市，發行不超過4.71億股H股股票。然而，匯和銀行至今尚未完成上市流程，其申請狀態也顯示“失效”。

　　多管齊下補充資本

　　嘗試上市無果，中小銀行開始尋求新的增資方向。

　　金融監管總局披露的數據顯示，截至2024年二季度末，中小銀行的資本充足率顯著低于大型商業銀行。大型商業銀行、股份行、城商行、農商行的資本充足率分別為18.31%、13.61%、12.71%、13.08%。

　　“中小銀行補充資本的方式一般有增資擴股、定向增發以及發行優先股、永續債、二級資本債等。”招聯首席研究員董希淼表示，但由于有些渠道對銀行的資質要求較高，對于非上市的中小銀行，主要還是通過二級資本債來補充資本。

　　數據顯示，截至11月11日，商業銀行年內發行“二永債”（二級資本債和永續債）117只，合計規模超過1.47萬億元，較去年增幅達到32.4%。從銀行類別來看，國有大行發行規模有所減少，股份行與城商行發行規模均有大幅增長。

　　除發行二級資本債外，不少銀行也啟動了增資擴股和定向增發工作。近日，泰安銀行與四川天府銀行的增資擴股方案雙雙獲得批復。山東金融監管局11日發布的批復文件顯示，同意泰安銀行增資擴股方案，募集股份不超過4億股。另外，今年已有超10家銀行的定向募股方案獲批，例如泉州銀行、永豐洪都村鎮銀行、上海崇明滬農商村鎮銀行等。

　　“通過定向增發能夠增加中小銀行的資本金，提升其風險承受能力，也對拓展業務，改善資產質量，提升盈利能力等都有積極作用。”郵儲銀行（601658）研究員婁飛鵬認為，定增是向特定投資者進行股票增發，對于優化股東結構，或是引入戰略投資者實現引資、引制、引智等，提升銀行經營管理成效等有積極作用。

　　從宏觀層面來看，董希淼建議，應支持中小銀行加快建立資本補充長效機制，拓寬中小銀行資本補充渠道，提高中小銀行資本補充能力。例如，適當優化股東資質條件，簡化審批流程，支持中小銀行引進合格股東進行增資擴股。同時，也要適度放寬準入條件，支持中小銀行發行優先股、永續債、可轉債、二級資本債等。加大力度支持更多優質中小銀行優先上市，推動中小銀行更好地防范金融風險、服務實體經濟特別是服務好地方經濟發展和中小微企業、個體工商戶。